Unilever alcanza acuerdo con McCormick

infoRETAIL.- Unilever ha alcanzado un acuerdo con McCormick & Company para combinar su negocio de alimentación, excluyendo India, con la empresa estadounidense, en una operación en efectivo y acciones que valora la división en 44.800 millones de dólares (39.000 millones de euros).

Tal y como había adelantado la compañía, la transacción contempla un pago en efectivo a Unilever de 15.700 millones de dólares (13.600 millones de euros), así como la entrega de acciones equivalentes al 65% del capital social de la compañía combinada, valoradas en 29.100 millones de dólares (25.330 millones de euros). Tras el cierre, se prevé que los accionistas de Unilever posean el 55,1% del capital, mientras que los de McCormick controlarán el 35%. Unilever mantendrá una participación del 9,9%, con la intención de reducirla de forma progresiva con el tiempo.

La operación, que ha sido aprobada por unanimidad por los consejos de administración de ambas compañías, está sujeta a la aprobación de los accionistas de McCormick, a las autorizaciones regulatorias y a otras condiciones habituales, y se espera que se complete a mediados de 2027.

El consejero delegado de Unilever, Fernando Fernández, ha señalado que “para Unilever, esta operación es otro paso decisivo para optimizar nuestra cartera y acelerar nuestra estrategia hacia categorías de mayor crecimiento como compañía centrada en HPC”, añadiendo que “se trata de una combinación basada en una sólida alineación estratégica y cultural, que ofrece oportunidades para nuestros equipos y garantiza que nuestras marcas de alimentación continúen desarrollándose como parte de un líder global en sabor. La participación que mantenemos refleja nuestra confianza en la solidez de la compañía resultante y en sus perspectivas futuras”.

Fernando Fernández: “Para Unilever, esta operación es otro paso decisivo para optimizar nuestra cartera y acelerar nuestra estrategia hacia categorías de mayor crecimiento como compañía”

Por su parte, el consejero delegado de McCormick, Brendan Foley, ha indicado que “esta combinación acelera la estrategia de McCormick y refuerza nuestro enfoque en el sabor. Juntos estaremos mejor posicionados para impulsar el crecimiento en categorías atractivas”.

La compañía resultante integrará marcas como McCormick, Knorr y Hellmann’s, así como otras como Cholula, Maille y Frank’s, y contará con unos ingresos combinados de 20.000 millones de dólares (en torno a 17.300 millones de euros), según datos de 2025. McCormick mantendrá su nombre, su sede en Hunt Valley (Maryland, Estados Unidos) y su cotización en la bolsa de Nueva York, además de establecer una sede internacional en Países Bajos y prever una cotización secundaria en Europa.

Se prevé que la operación genere sinergias de costes anuales de aproximadamente 600 millones de dólares (522 millones de euros), con gastos extraordinarios estimados en torno a 300 millones de dólares (261 millones de euros). Por su parte, Unilever estima costes adicionales de entre 400 y 500 millones de euros derivados de la separación de su negocio de alimentación.

Tras la operación, Unilever dejará de consolidar el negocio de alimentación y pasará a centrarse en sus divisiones de belleza, bienestar, cuidado personal y cuidado del hogar. En el ejercicio 2025, el negocio de alimentación registró ingresos de 10.728 millones de euros y un beneficio operativo de 2.449 millones de euros.

Tras el cierre, se prevé que Brendan Foley continúe como presidente y consejero delegado de McCormick, mientras que Marcos Gabriel seguirá como director financiero. Además, Unilever designará a cuatro de los doce miembros del consejo de administración de la compañía resultante.